Keren Hayesod decidió que, junto con sus inversiones en proyectos nacionales prioritarios, era necesario habilitar la iniciativa privada Ya en sus primeras inversiones en 1921, Keren Hayesod destinó una gran parte de sus ingresos para crear instituciones bancarias, tales como un banco hipotecario, un banco comercial, bancos para el financiamiento del desarrollo agrícola, entre otros. Estos bancos comenzaron a brindar asistencia inmediata para la creación de nuevos asentamientos y vecindarios y otorgaron préstamos para establecer pequeñas industrias.
En 1921, Keren Hayesod fundó el primer banco hipotecario israelí: el “Banco Hipotecario General de Palestina Ltd”, que facilitó la construcción de nuevos vecindarios en Tel Aviv, Haifa, Tiberias y otros lugares.
A mediados de la década de 1920, este banco fue adquirido por el “Anglo-Palestine Bank”, uno de los principales bancos en la Tierra de Israel en ese momento, y el que más tarde cambió su nombre a “Bank Leumi LeIsrael”.
Durante la crisis económica mundial y el colapso de la bolsa de valores estadounidense en 1929, los sistemas financieros en todo el mundo resultaron seriamente afectados. Keren Hayesod aceptó asumir parte del gran déficit del “Anglo-Palestine Bank”, transfiriéndole propiedades y acciones que lo salvaron de la bancarrota.
Keren Hayesod continuó apoyando a los habitantes, a través de su cooperación y apoyo al sistema bancario en la Tierra de Israel, en los años subsiguientes.